挖貝網(wǎng) 8月10日，深交所發(fā)布創(chuàng )業(yè)板上市委2020年第14次審議會(huì )議結果公告，浙江松原汽車(chē)安全系統股份有限公司、上海凱鑫分離技術(shù)股份有限公司、益海嘉里金龍魚(yú)糧油食品股份有限公司等3家企業(yè)通過(guò)審議，符合發(fā)行條件、上市條件和信息披露要求。

據了解，本次上會(huì )企業(yè)中有3家首發(fā)企業(yè)。其中，松原股份為汽車(chē)制造業(yè)，上海凱鑫屬于生態(tài)保護和環(huán)境治理業(yè)，益海嘉里為食品行業(yè)。

參加本次審議會(huì )議的上市委員有劉蘭玉、劉登清、許小青、吳斌、俞善敖。

松原股份

挖貝研究院資料顯示，松原汽車(chē)是汽車(chē)被動(dòng)安全系統一級供應商。該公司2019年營(yíng)收為4.65億元，凈利潤為8059.24萬(wàn)元。本次IPO，松原汽車(chē)擬公開(kāi)發(fā)行不超過(guò)2500萬(wàn)股，擬募集資金4.89億元。

針對松原汽車(chē)，上市委提出的主要問(wèn)題有：

1.請發(fā)行人代表結合汽車(chē)行業(yè)市場(chǎng)、安全帶市場(chǎng)規模及主要競爭對手的情況，說(shuō)明：（1）發(fā)行人與主要客戶(hù)合作的持續性及穩定性；（2）發(fā)行人的核心競爭優(yōu)勢；（3）發(fā)行人的持續經(jīng)營(yíng)能力；（4）消化本次募投年產(chǎn)1325萬(wàn)條汽車(chē)安全帶總成生產(chǎn)項目產(chǎn)能的措施。請保薦人代表發(fā)表明確意見(jiàn)。

2.請發(fā)行人代表結合主要海外客戶(hù)目前的生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)和停產(chǎn)、復產(chǎn)情況，說(shuō)明新冠疫情對發(fā)行人生產(chǎn)經(jīng)營(yíng)及業(yè)績(jì)的影響。請保薦人代表發(fā)表明確意見(jiàn)。

3.明凱投資向發(fā)行人繳納的出資額為3120萬(wàn)元，合伙人向明凱投資繳納的出資額為3000萬(wàn)元，請發(fā)行人代表說(shuō)明上述明凱投資繳納的出資額大于募資額的原因。請保薦人代表發(fā)表明確意見(jiàn)。

此外，松原股份還需要結合汽車(chē)行業(yè)市場(chǎng)、安全帶市場(chǎng)規模、主要競 爭對手情況及發(fā)行人的核心競爭優(yōu)勢，在招股說(shuō)明書(shū)中補充 披露未來(lái)提高市場(chǎng)占有率的具體措施。請保薦人發(fā)表明確意見(jiàn)。

上海凱鑫

上海凱鑫為一家專(zhuān)注于工業(yè)流體特種分離業(yè)務(wù)的技術(shù)型環(huán)保公司。2019年該公司的營(yíng)業(yè)收入為2.61億元，對應的凈利潤是5,874.91萬(wàn)元。據了解，上海凱鑫本次擬公開(kāi)發(fā)行股票數量為1,595萬(wàn)股，擬募集資金3億元。

針對上海凱鑫，上市委提出的主要問(wèn)題有：

1.請發(fā)行人代表說(shuō)明發(fā)行人主要客戶(hù)相對集中是否符合行業(yè)特點(diǎn)，客戶(hù)集中度顯著(zhù)高于同行業(yè)可比上市公司的原因及合理性，以及降低客戶(hù)集中風(fēng)險的具體措施。請保薦人代表發(fā)表明確意見(jiàn)。

2.請發(fā)行人代表說(shuō)明發(fā)行人項目制業(yè)務(wù)模式的風(fēng)險，以及保持與現有主要客戶(hù)合作的具體措施。請保薦人代表發(fā)表明確意見(jiàn)。

3.請發(fā)行人代表進(jìn)一步說(shuō)明其行業(yè)地位及相關(guān)依據。請保薦人代表發(fā)表明確意見(jiàn)。4.請發(fā)行人代表說(shuō)明，在工業(yè)流體分離解決方案下不同業(yè)務(wù)類(lèi)別的盈利模式及相應會(huì )計處理的合理性。請保薦人代表發(fā)表明確意見(jiàn)。

5.請發(fā)行人代表說(shuō)明報告期各期末應收賬款的逾期金額及相應壞賬準備計提的充分性。請保薦人代表發(fā)表明確意見(jiàn)。

6.請發(fā)行人代表說(shuō)明其他權益工具投資在2019年12月31日的公允價(jià)值，相應會(huì )計處理的合理性。請保薦人代表發(fā)表明確意見(jiàn)。

除了上述問(wèn)題之外，上海凱鑫還需要對以下事項進(jìn)行落實(shí)：

1.請發(fā)行人提供雅泰生物的估值報告，并在招股說(shuō)明書(shū)中補充披露雅泰生物基本情況，對雅泰生物的投資在2019年12月31日的公允價(jià)值，若其按公允價(jià)值計量對發(fā)行人財務(wù)報表的影響。請保薦人、申報會(huì )計師發(fā)表明確意見(jiàn)。

2.請發(fā)行人在招股說(shuō)明書(shū)中補充披露發(fā)行人項目制業(yè)務(wù)模式的風(fēng)險及應對措施。請保薦人發(fā)表明確意見(jiàn)。

益海嘉里

益海嘉里成立于2005年，是國內最大的農產(chǎn)品和食品加工企業(yè)之一，旗下?lián)碛小敖瘕堲~(yú)”、“胡姬花”等品牌，產(chǎn)品主要是小包裝食用油、大米、面粉、掛面、米粉、豆奶、餐飲專(zhuān)用糧油、食品原輔料、油脂科技等。2019年，益海嘉里營(yíng)業(yè)收入為1707.43億元，實(shí)現凈利潤55.64億元。益海嘉里此次擬公開(kāi)發(fā)行股份為5.42億股，擬募資138.7億元。

針對益海嘉里，上市委提出的主要問(wèn)題有：

1.請發(fā)行人代表說(shuō)明KuokKhoonHong（郭孔豐）及其關(guān)聯(lián)方在發(fā)行人設立與發(fā)展過(guò)程中是否具有特殊的影響力。請保薦人代表發(fā)表明確意見(jiàn)。

2.截至2019年末，發(fā)行人擁有161家境內控股子公司、18家境外控股子公司、22家主要參股公司以及42家分公司。請發(fā)行人代表結合下屬公司的分布特點(diǎn)，說(shuō)明其食品安全方面的內控制度及風(fēng)險管控措施。請保薦人代表發(fā)表明確意見(jiàn)。

3.發(fā)行人部分子公司的部分經(jīng)營(yíng)資質(zhì)已過(guò)期。請發(fā)行人代表說(shuō)明相關(guān)情況及對持續經(jīng)營(yíng)的影響，請保薦人代表發(fā)表明確意見(jiàn)。

4.2019年末，發(fā)行人的貨幣資金余額646.12億元，借款余額758.35億元。請發(fā)行人代表說(shuō)明同時(shí)持有較大的貨幣資金和借款余額的必要性及合理性。請保薦人代表發(fā)表明確意見(jiàn)。

除了上述問(wèn)題之外，益海嘉里還需要對以下事項進(jìn)行落實(shí)：

1.請發(fā)行人在招股說(shuō)明書(shū)中進(jìn)一步披露KuokKhoonHong（郭孔豐）及其關(guān)聯(lián)方在發(fā)行人設立與發(fā)展過(guò)程中是否具有特殊的影響力。請保薦人發(fā)表明確意見(jiàn)。

2.發(fā)行人部分子公司的部分經(jīng)營(yíng)資質(zhì)已過(guò)期。請發(fā)行人在招股說(shuō)明書(shū)中補充披露上述資質(zhì)的續期情況及對持續經(jīng)營(yíng)的影響。請保薦人、發(fā)行人律師發(fā)表明確意見(jiàn)。